2023年土耳其鋼鐵市場回顧與展望
發(fā)布日期：2024年01月27日
資訊來源：我的鋼鐵網
一、土耳其鋼鐵行業(yè)概況
圖片來源：Turkish Steel Producers Association
根據土耳其鋼鐵生產協(xié)會，目前土耳其鋼鐵生產主要分為四大產區(qū)：馬爾馬拉產區(qū)（產能：1470萬噸）、伊茲密爾產區(qū)（即愛琴海產區(qū)，產能：1130萬噸）、伊斯肯德倫產區(qū)（即地中海產區(qū)、產能：1670萬噸）、黑海產區(qū)（產能：840萬噸）。
土耳其鋼鐵業(yè)起步于20世紀30年代，與工業(yè)同步發(fā)展。應國防工業(yè)的需要，土耳其鋼鐵產業(yè)始于20世紀30年代第一家聯(lián)合鋼鐵廠Kardemir成立。1960年，國內第一家私營電爐煉鋼廠METAS在伊茲密爾建成投產，當時年生產能力為2萬噸。電爐的每噸生產能力的投資成本大大低于綜合生產設備的投資，憑借投資周期短、投入成本低和生產模式靈活等優(yōu)勢，電爐在80年代后半期逐步成為土耳其鋼鐵業(yè)的主導生產模式。隨著鋼鐵工業(yè)和建筑業(yè)的迅速發(fā)展，長材和半成品材的需求逐年提升，土鋼鐵產量于21世紀初再創(chuàng)歷史記錄，產量排名世界第13位，首次進入歐洲前10大鋼鐵生產國行列。同年，聯(lián)合鋼鐵廠Isdemir被當地最大鋼企Erdemir公司并購（早年已部分私有化），此后該國鋼鐵業(yè)進入了全面私有化經營的階段。
土耳其的短流程鋼廠是世界上最具靈活性的短流程鋼廠之一，主要利用以廢鋼為原料的電爐生產，因此當地鋼廠的生產可以靈活適應迅速變化的市場需求，以期維持供需平衡。冶煉原料主要利用來自歐洲和北美的廢鋼，導致土耳其鋼廠對原料價格波動非常敏感，在生產中強調靈活性。此外，得天獨厚的地理位置和現(xiàn)代化的港口設施為土耳其鋼鐵生產原料的進口以及成材的出口提供了極大的便利，但近年來在提升國際影響力的同時，俄烏局勢、哈以局勢等地緣問題也均對土耳其鋼材進出口造成了一定程度的影響。
二、2023年土耳其鋼鐵基本面情況
1. 價格表現(xiàn)
縱觀全年，外有加沙局勢導致以色列對土耳其長材的需求停滯，內有原料成本高企、成材需求疲軟及鋼廠競爭激烈的三重壓力，在內外交困下呈現(xiàn)供需雙弱的情形。
今年迄今，廢鋼進口價格持續(xù)上揚，盡管成材需求疲軟，但較為樂觀的市場情緒在一定程度上對螺紋鋼價格的上漲予以支撐，導致廢鋼進口價格和螺紋鋼出口價格幾乎實現(xiàn)漲跌同步，螺廢差穩(wěn)定在190-210美元/噸，較往年300美元/噸的平均差值有所收窄，而土耳其進口廢鋼HMS 1/2 （80:20） 的價格今年最低降至350美元/噸CFR。因此可得出，土耳其鋼廠的螺紋鋼出口價格至少為550美元/噸FOB，遠高于其他中東和北非地區(qū)供應商，在國際市場上并不具價格優(yōu)勢。
2018-2023年土耳其螺紋鋼出口價格、廢鋼進口價格
2. 2023年土耳其粗鋼產量顯著下降
在過去20年里，土耳其鋼鐵行業(yè)的產量從2000年的1400萬噸大幅增長到2021年的4000多萬噸。這主要是由于1980年實施的進口替代制度，對伊朗、伊拉克等國的鋼鐵出口大幅增加。隨著出口需求的增加，土耳其迅速擴大了鋼鐵產量，并出現(xiàn)了大規(guī)模的生產熱潮，這種熱潮至今仍在盛行。
根據世界鋼鐵協(xié)會的歷年統(tǒng)計數據，2021年土耳其粗鋼產量達到4036萬噸，占全球粗鋼產量的2.1%。但是，自2022年以來，受到能源價格高企、通脹居高不下以及貨幣持續(xù)貶值等多重影響，土耳其粗鋼產量下降至3513萬噸，同比降幅達到12.9%，鋼材產量同樣也有所下滑。
世界鋼鐵協(xié)會發(fā)布的最新數據顯示，2023年前10個月，土耳其粗鋼產量總計2750萬噸，同比下降8.8%。俄烏沖突爆發(fā)后，歐洲天然氣存在階段性短缺現(xiàn)象，這導致土耳其國內電力、天然氣在內的能源價格在2022年均上漲了約300%。盡管在2023年初，能源價格有小幅度回調，但相比2022年以前，土耳其鋼廠的電價成本基本可以維持在煉鋼總成本的10%以內，而目前已達到30%左右，疊加廢鋼進口價格持續(xù)走高，高昂的煉鋼制造成本使當地生產商的成本端持續(xù)承壓，生產積極性較為低迷，鋼廠不堪重負而被迫降低粗鋼產量。
2002-2023土耳其粗鋼產量
2023年1-10月土耳其粗鋼產量
3. 2023年土耳其建筑鋼材需求量大幅增加
從消費結構來看，土耳其國內經濟狀況、建筑行業(yè)以及制造行業(yè)共同決定了鋼材需求的走向。2017-2019年，建筑業(yè)的持續(xù)下行成為拖累土耳其鋼材消費的主要因素，鋼材消費量從2017年達到的3590萬噸（歷年最高）跌至2600萬噸，降幅高達27.6%。2020-2021年，土耳其制造業(yè)快速回升，與此同時，鋼鐵生產能力也逐年提升，帶動了鋼材消費的回暖。據土耳其鋼鐵生產商協(xié)會統(tǒng)計，2021年土耳其鋼材消費量快速增長至3340萬噸，同比增長13.6%，但仍不及歷史最高水平。
但進入2022年，俄烏沖突導致能源價格大幅上漲，土耳其冶煉成本隨之抬升，同時高通脹和里拉貶值拖累土耳其國內經濟，主要用鋼行業(yè)需求不足，使得土耳其鋼材消費出現(xiàn)大幅下滑，該國鋼鐵行業(yè)也面臨巨大挑戰(zhàn)。2023年受年初地震影響以來，一系列災后重建項目利好長材市場需求。此外，在主要鋼廠牽頭下，土耳其當局對亞洲四國部分出口品種鋼材展開了反傾銷調查，維持原反傾銷稅不變，將對該行業(yè)造成的影響降至最低。據Mysteel評估，今年迄今鋼鐵消費總量同比增長18.5%，達到2890萬噸。
2002-2023年土耳其鋼材表觀消費量
4. 土耳其鋼材進口量首度超越出口
土耳其1-9月鋼材出口量同比下降39.7%，進口量同比增長53.4%，出口與進口比例從去年同期的93.8%下降至52.11%。相比之下，盡管該國鋼材出口量相對較小（月均出口量接近166萬噸），供應的減少有望，但鋼鐵約占工業(yè)出口總值的10%，也有顯著增長，使土耳其成為世界第六大鋼鐵出口國。
出口降、進口增核心原因在于能源和原料價格上揚，國內生產成本走高。與此同時，同時競爭對手因價格優(yōu)勢直接取代了土耳其傳統(tǒng)出口市場在國際市場上的位置，失去競爭力的土耳其市場甚至開始從中東以外的東方國家進口價格較低的產品，鋼材進口量呈現(xiàn)階段性增長的態(tài)勢。自2015年后，土耳其2023年鋼材進口量首超出口量，失去了其鋼材進出口國的地位，成為鋼材凈進口國。
另外，由于產量整體下降，土耳其廢鋼進口需求隨著粗鋼產量下降而大幅減少，土耳其統(tǒng)計研究所數據顯示，今年前三季度，土耳其廢鋼進口量為1400萬噸，同比下降16.5%。
2019-2023年前三季度土耳其鋼材進出口量
流向方面，今年迄今土耳其的主要鋼材進口國有俄羅斯、中國、南韓。廢鋼主要供應國包括：美國、荷蘭、比利時、英國、俄羅斯、烏克蘭、羅馬尼亞、丹麥、德國、立陶宛、委內瑞拉等。其中，獨聯(lián)體曾是土耳其最大的廢料供應國之一，但今年前三季度廢料供應量持續(xù)低位。主要鋼材出口目的地包括以色列、羅馬尼亞、意大利、也門、美國等。最大的出口目的地以色列今年由于受國內政局影響，鋼鐵需求持續(xù)萎縮，非洲市場逐漸成為土耳其鋼鐵業(yè)的重要替代出口市場。
品種方面，板材的出口量最大，2023年半成品材和成品材方面均呈現(xiàn)進口量增長，出口量下滑的趨勢，貿易逆差尚未逆轉。土耳其鋼鐵生產商在今年前三季度僅出口半成品材15.3萬噸，去年同期為68.6萬噸；進口總量達到466.4萬噸，去年同期為356.4萬噸。
土耳其地震導致鋼鐵供給驟減 災后重建用鋼需求激增
今年2月，土耳其伊斯肯德倫地區(qū)發(fā)生強烈地震，該地區(qū)擁有數家鋼鐵生產商、軋鋼廠和加工廠，Erdemir和Isdemir作為土耳其少數能夠生產板材的長流程鋼廠突然停產，板材供給缺口凸顯，因此也導致了自2月中旬至今土耳其對進口板材資源的需求明顯增多，板材進口訂單持續(xù)活躍。
據了解，地震對鋼廠的生產設備損傷不大，但使得交通運輸和基礎設施受到影響，土耳其廢鋼進口及鋼材出口均出現(xiàn)延后，使得土耳其廢鋼價格呈現(xiàn)震蕩走高態(tài)勢，而國內廢鋼價格緩慢上行，中土廢鋼價格也明顯走擴。同時也阻礙了電力和天然氣的運輸，對于土耳其這個鋼鐵生產接近七成來自電爐煉鋼的國家，電力系統(tǒng)的不穩(wěn)定也將一定程度上影響鋼鐵的生產，導致土耳其鋼材價格也有所上漲，國內熱卷出口利潤小幅走擴。
震后，土耳其對受地震災害影響嚴重的11個南部城市開啟了包括住宅、商業(yè)配套設施、工業(yè)設施、農業(yè)設施等在內的一系列災后重建項目，在一定程度上拉動了國內鋼材消費，降低了鋼材出口量，從而提振了周邊鋼材市場的價格。另外對于中國而言，原先從土耳其進口的國家將會尋求從中國采購鋼材，從而帶來部分海外訂單。但由于土耳其鋼材凈出口體量較小，對整體鋼材價格影響相對有限。
